Flera kraftiga explosioner och starka ljussken hörts och setts i himlen över staden, rapporterar den saudiska tv-kanalen al-Ikhbariya.
Roboten ska ha avfyrats av Huthirebeller i grannlandet Jemen, som har utfört flera liknande attacker de senaste månaderna.
En saudiskledd militärallians kämpar sedan 2015 på regeringssidan mot de Iranstödda Huthirebellerna i Jemen.
Utrikes
24.6.2018
Explosioner över Saudiarabiens huvudstad
Det saudiska luftvärnet har skjutit ner ännu en ballistisk robot över huvudstaden Riyad, enligt militären.